Crypto Volatility Index (CVIX): Et vigtigt værktøj til risikostyring i kryptohandel

Den korrekte forståelse af publikumsstemning og evnen til at oversætte den til en vellykket kryptokurrency prisforudsigelse er brød og smør for enhver succesrig erhvervsdrivende. Man kender måske lysestagemønstrene udenad eller har en anstændig handelsstrategi baseret på indikatorerne og glidende gennemsnit, men uden at forstå alle de følelser, der bobler under prisaktionen, er det umuligt at forstå det større billede. Frygt og grådighed er det, der driver markedet i alle retninger, og jo flere af disse følelser er proppet inde i sådanne finansielle instrumenter som optioner, desto større ville det forventede prissving være, der ville medføre den øgede volatilitet.

Køb/Sælg Bitcoin

Hvordan kan kryptohandlere drage fordel af at bruge CVIX

Og volatilitet er navnet på spillet på kryptokurrencymarkedet, da handlende udnytter de hyppige og voldsomme prissvingninger til fortjeneste, selvom de flygtige tider også kan medføre betydelige tab, hvis der ikke anvendes nogen risikostyring. Man kan være en fantastisk chartist, men uden den korrekte og også rettidige vurdering af den forventede markedsvolatilitet ville enhver kryptohandelsstrategi og prisanalyse være ufuldstændig. Derfor har vi hos Crypto-Rating udviklet vores proprietære Cryptocurrency Volatility Index (CVIX) og gjort det til en integreret del af vores prisforudsigelse model.

Over ser du vores prisforudsigelsespanel, der viser CVIX, som i øjeblikket blinker rødt. Hvad betyder det, hvordan man handler CVIX, og hvordan man skal opfatte den nuværende situation på markedet gennem dette indeks? I denne artikel vil vi forklare detaljeret, hvordan indekset fungerer, og hvordan du skal fortolke dets fremvisninger for at blive en bedre kryptovalutahandler.

Det er vores faste overbevisning, at CVIX er det perfekte værktøj til at måle publikumsstemning, især hvis det begynder at vise tegn på bearishness, der næsten altid går forud for den nedadgående prisvolatilitet i kryptokurver. Markedet går, hvor mængden tager det, men CVIX giver os og vores abonnenter mulighed for at have den fordel, at de kan forudse flytningen, og det kan justeres handelsstrategien i overensstemmelse hermed, uanset om det er at sætte et stop-loss, beregne risikoen/ belønningsforhold for en handel, eller fastsættelse af målene for fortjeneste.

Kryptovalutaers flygtighed er en af deres nøgleegenskaber, hvilket gør handel med dem så lukrative og risikable på samme tid. Og det bringer os til det punkt, at CVIX er et uundværligt værktøj til risikostyring, uden hvilken bogstaveligt talt enhver kryptohandler er dømt til fiasko.

Oprindelsen til Crypto Volatility Index: fra Cboe til kryptokurver

Men inden vi går i dybden med brugen af CVIX, vil vi gerne tage dig til oprindelsen af dette mægtige nyttige indeks, der går tilbage til 1989, da to fremtrædende økonomer, Dan Galai og Menachem Brenner, foreslog Sigma -indekset til måling af markedet volatilitet, der blev forfaderen til CVIX. Chicago Board Options Exchange (CBOE, nu omdøbt til Cboe Global Markets) tog denne idé til sig og brugte hjælp fra aktiemarkedsvolatilitetseksperter til at udvikle det proprietære værktøj til volatilitetsvurdering og risikostyring – Market Volatility Index eller VIX.

Sådan ser det originale volatilitetsindeks ud, når det præsenteres som et diagram. Bemærk, at de største stigninger var sket i 2008, under den sidste store økonomiske krise, der blev påbegyndt af Lehman Brothers ‘fald og marts i år, omtrent på det tidspunkt, hvor Verdenssundhedsorganisationen (WHO) erklærede udbruddet af COVID- 19 for at være en global pandemi, der førte til et berygtet lynstyrt. Indekset steg hver gang, der var en øget frygt på markedet, derfor kaldes det også Fear Gauge, som i sidste ende havde ført til betydelige prisfald og ekstreme i tider med dybe kriser. Det er den primære årsag til hele tiden at holde et vågent øje med CVIX, når du handler med kryptokurver, og VIX, hvis du handler med aktier, fordi det er langt den bedste måde at genkende den kommende volatilitet i en kryptokurrency og justere både handel og risikostyring strategier i overensstemmelse hermed.

Ved grundlaget for VIX ligger prisindgange på S&P 500 indeksindstillinger. FYI, S&P 500 er aktiemarkedsindekset, der afspejler præstationen for de 500 største amerikanske virksomheder, hvorimod indeksoptionen er et populært finansielt derivat, der giver handlende mulighed for at købe eller sælge indekset på en forudbestemt dato og til en strejkekurs. Handlerne bruger indkaldelses- (køb) eller put (salg) mulighederne til at spekulere i retning af markedet.

Ideen bag mulighederne er ganske enkel: den erhvervsdrivende satser bogstaveligt talt på, at prisen skal stige eller falde til et bestemt niveau, hvor strejkeprisen er sat. For eksempel handles Bitcoin i øjeblikket til omkring $ 19.000 pr. Mønt. Lad os sige, at en erhvervsdrivende køber en put -option på BTC, hvor strejkeprisen er sat til $ 16.000. Det indebærer, at den erhvervsdrivende frygter, at Bitcoin i løbet af den næste måned ville falde med 15% og bruge muligheder for at afdække potentielle tab. VIX måler den forventede 30-dages volatilitet, også kendt som implicit volatilitet (IV), på grundlag af statistiske beregninger ved hjælp af en afvigelsesmetode ved fastlæggelse af den historiske volatilitet (HV) samt optionens prismetoder.

Cboe -volatilitetsindekset har vist sig så effektivt til at bestemme publikumsstemning og forudse perioden med øget volatilitet, at det migrerede til kryptokurrencymarkedet, der er kendt for sine voldsomme prissvingninger. Vi gav det et par tweaks, foretog de nødvendige justeringer og forbedringer for at opnå Cryptocurrency Volatility Index (CVIX), der stammer statistiske data fra de bedste Bitcoin og Ethereum futures og optioner handelsplatforme, såsom Binance, Deribit, LedgerX eller Quedex.

Desuden tilføjer vi vægt til CVIX -indekset ved at få AI til at tage hensyn til ændringer i markedsværdi for en given kryptokurrency sammen med historien om dens prisaktion gennem hele møntens eksistens. På denne måde er vi i stand til at kombinere både statistiske og prissætningsmetoder for at opnå de bedste resultater ved måling af den forventede kryptovaluta -volatilitet og tegning prisforudsigelser for 100 mest populære kryptokurver.

Hvad CVIX fortæller dig

Efter at vi fik dig bekendtskab med historien bag CVIX, dets overordnede koncept og beregningsmetoder, er det tid til at komme til den praktiske side af tingene og dykke mere ned i, hvordan du handler CVIX til din egen fordel.

På dette skærmbillede af vores kryptokurrency pris forudsigelse sektion, du ser de røde, gule og grønne bokse, der fungerer som den visuelle repræsentation af fremvisningerne af vores proprietære Cryptocurrency Volatility Index.

Her ser vi, at Stellar (XLM) blinker rødt, hvilket betyder, at forventningerne til meget høj volatilitet i de næste 30 dage løber højt, hvor den beregnede prisforudsigelsesnøjagtighed er på 94%. Den røde CVIX viser, at det overvældende flertal af kryptovalutahandlere er bange for betydelige prissvingninger, hovedsageligt til bagsiden. Lad os nu se, hvordan læsningen af CVIX kan anvendes til kortlæsning og give en ekstra bekræftelse for handlen.

1-dags XLM/USDT-diagram

Det er indlysende, at Stellar har været uhyre volatile de sidste par uger efter at have udført et ærefrygtindgydende 220% bull run, der havde sendt sin volatilitet aflæsning gennem taget. Men efter nogle kraftige afslag i prisområdet 0,2 – 0,21 dollar, har bjørnene fået kontrol og begyndt at tvinge XLM til korrektion. Skulle prisen bryde støtten til $ 0,17 til bagsiden af en stigende bearish volumen, ville en nosedive til $ 0,11 se næsten overhængende ud. I det særlige tilfælde giver CVIX -aflæsningerne en stærk bekræftelse af det truende prisfald sammen med den overvejende bearish handelsvolumen og den skrånende Stokastiske, hvilket øger sandsynligheden for succes for en kort handel.

Men husk, rød CVIX betyder ikke altid, at prisen kommer til at falde. Husk på, at volatilitet kan fungere begge veje, så den glødende CVIX ikke altid indebærer, at prisen vil gå ned, så afstå fra at opfatte den udelukkende som leverandøren af salgssignaler. Sørg altid for at tjekke med diagrammerne for at få en forståelse af, hvor markedet er på vej i øjeblikket, og konfigurere handlerne i overensstemmelse hermed.

Sådan handler du rød CVIX:

Tjek med diagrammerne for at få en forståelse af prisadfærd: om det er tendens til opad eller nedadrettet eller konsolidering;
Opstil støtte- og modstandsniveauer, når prisen brydes, kan prisen have en stærk impuls til hver side;
Træk dine stop-loss tættere på den etablerede support, men placer dem ikke for stramt for at undgå at blive stoppet;
Overvej at flytte overskudsmålene længere væk, da røde CVIX signalerer om voldsomme prissvingninger, der kan udnyttes, hvis de forventes korrekt.

Lad os nu gå videre til Monero (XMR), som har CVIX farvet gult, hvilket betyder, at markedsdeltagerne ikke er alt for bange for prisen, der rejser sydpå i topfart. I stedet forventer de relativt moderate prissvingninger, der dog ikke vil udgøre nogen alvorlig trussel mod den etablerede trendstruktur. Gul CVIX kan også være tegn på, at prisen er låst i et bredt område, hvor prishandlingen stadig har plads til en impulsiv vækst eller et fald, selvom den i sidste ende ville støde på en stærk støtte eller modstandsniveau.

1-dages XMR/USDT-diagram

Diagrammet ovenfor viser præcis det – XMR har fundet sig fastlåst i et relativt bredt område ($ 117 – $ 133), som det kortvarigt har brudt op eller nedad, da store markedsaktører og endda nogle børser søger at stoppe- ud af størstedelen af detailhandlerne. Uanset disse små tricks tyder det gule CVIX på, at netop dette marked er præget af rimelig volatilitet og bedre forudsigelighed sammenlignet med mere volatile markeder. Her på XMR-markedet viser prisaktionen, at 12% til 18% svinger til begge sider, mens den stadig respekterer grænserne for den vandrette kanal, hvilket giver rigelige muligheder for profit-making med en øget sandsynlighed for vellykket resultat af handler.

Sådan handles den gule CVIX:

Bestem støtte- og modstandsniveauer, der danner rammen for en handelskanal (vandret, stigende eller faldende);
Da CVIX er gul, skal du bygge din handelsstrategi på tanken om den underforståede volatilitet på ikke mindre end 5% til 7% på en fuld kursudsving;
Træk stoptabet væk fra de zoner, hvor andre markedsdeltagere formodentlig har deres stoptab-de er normalt placeret tæt på kanalgrænserne;
Hold altid øje med udbrudssignaler.

Lad os nu gå videre til den grønne CVIX, som er lidt af en sjældenhed blandt kryptokurver, eksklusive stablecoins, hvis navn indebærer, at man ikke skal forvente betydelige prissvingninger på dette marked i de næste 30 dage. Den grønne farver normalt indekset, når handelsområdet er ekstremt stramt, hvilket øger sandsynligheden for succes, men også reducerer indtjeningspotentialet for handlende kraftigt.

Sådan handler du med det grønne CVIX

Forøg din handelsposition betydeligt, hvis du har tænkt dig at tjene anstændige penge;
Vær opmærksom på handelsgebyrer, der kan æde en stor del af overskuddet, hvis du handler i et meget snævert område.

Grundlæggende er mønter med grønt CVIX mere velegnede til indehavere og investorer, der ikke søger øjeblikkelig fortjeneste og foretrækker relativ stabilitet frem for rutsjebaner.

CVIX og risikostyring

Alle ovenstående tip bør overvejes, når der udarbejdes en risikostyringsstrategi for handel med kryptokurver, som med rette anses for at være den mere risikofyldte aktivklasse. Korrekt risikostyring er afgørende for en vellykket handel, og CVIX -læsningen er uundværlig for at planlægge handler fremover.

For det første, som vi har gentaget mange gange her, er Cryptocurrency Volatility Index det perfekte instrument til at måle stemningen på markedet: Jo højere CVIX, jo mere frygtelige er deltagerne. For eksempel skulle den røde CVIX fortælle den erhvervsdrivende, at det er på tide at begynde at tænke på nedadgående beskyttelse.

Ændringen i CVIX bør også tvinge erhvervsdrivende til at justere positionsstørrelsen i henhold til de aktuelle markedsforhold: falde, hvis CVIX er rød eller gradvist stige, når den er gul, og den erhvervsdrivende er sikker på sin strategi.

Stop-tab er afgørende for risikostyring i krypto, og CVIX giver sandsynligvis den bedste indikation på, hvornår den erhvervsdrivende skal bringe stop-loss og take-profit tættere eller længere væk fra prishandlingsområdet. Takket være kendskabet til den underforståede volatilitet er handlende i stand til at beregne det forventede afkast mere præcist og med større hensyn til markedssentimentet.

Alt i alt er CVIX et meget alsidigt indeks, der har vist sig nyttigt inden for alle handelsområder.

De siger, at tendensen er din ven, men i så fald er volatilitet din wingman, der hjælper dig med at navigere gennem det stormfulde vand på kryptokurrencymarkedet.